Из приведенной выше таблицы видно, что рассчитывать критический уровень вручную, особенно по множеству позиций – трудоемкое и нудное занятие. Как правило, увидеть уровень маржин колл можно на торговом терминале. Брокер таким образом уменьшает свой риск – ведь под угрозой находятся средства, предоставляемые в качестве кредитного плеча. При неблагоприятной ситуации маржин колл это он имеет возможность оперативно продать активы, стоимость которых укладывается в сумму залога. На срочном рынке фьючерсов в маржинальность обеспечивает гарантийное обеспечение, которое работает по тому же принципу, что и начальная маржа. При повышенной волатильности рынка биржа увеличивает гарантийное обеспечение.
Пирамидинг в управлении капиталом
- Но пополнения имеют смысл лишь в случае, если трейдер знает – ему хватит средств для обеспечения, чтобы переждать падение цены актива и дождаться ее роста.
- Покупка ценных бумаг с маржей — не лучшая идея для большинства инвесторов, которые откладывают деньги на долгосрочную цель, например на выход на пенсию.
- Понятие “маржин колл” больше похоже на старинное высказывание – “хрен моржовый”, обозначающее неприятное событие.
- Если цена потянет ордера, что называется не в “ту” сторону, то можно заблаговременно закрыть часть или все позиции.
- Сам термин margin call произошел из-за звонков брокеров (call — «звонить»).
Тогда залогом по займу будут собственные средства на брокерском счете, они заблокированы как некий страховой депозит. Маржа пересчитывается каждый раз, когда трейдер открывает позицию. Важно ограничить число открытых позиций так, чтобы минимизировать применение заемных средств. Чем больше своих денег трейдер использует для торговли, тем меньше вероятность рассматриваемой ситуации. Маржинкол наступает в момент, когда маржа достигает 100% от уровня, который был установлен брокером. Уровень маржи представляет собой процентное соотношение свободных денег трейдера к залогу.
Чем может быть вызван margin call
Маржа – это пример гарантии, которую вы предоставляете брокеру в качестве компенсации за возможные убытки. Чтобы разбить его позицию, вам нужна будет бумажка с печатью (желательно гербовой, но скорее всего хватит и свидетельства СРО), в которой будет указано, в чём он не прав. А в том, что в стакане не было заявок об которые вас должны были закрыть, я перспектив не вижу — с маркетмейкером у вас договора нет, и он вам ничего не должен.
Как рассчитать и как избежать Margin Call?
Это нормально, так как “Margin Call” – это потери, максимальные потери на вашем маржинальном счете. Теперь, когда вы знакомы с механизмом маржин колла, рассмотрим его пользу для участников рынка. Такое массово было в 22 году в день начала «сами знаете чего» и позже, когда обнулили ГО по валюте. Вы не упускаете возможность получить более высокую прибыль, которую может принести маржинальная торговля. Помните, что поддерживаемая маржа на вашем счете может быть изменена брокером в любое время. Обычно это происходит автоматически, поскольку большинство торговых платформ работают на программном обеспечении.
Рыночный риск — это возможность убытков, связанная с колебаниями цен на рынке. Вы торгуете осторожно, используя лимитные ордера или стоп-лоссы, чтобы ограничить убытки. Вы следите за своими торговыми позициями, быстро закрываете убыточные ордера и избегаете маржин-коллов.
Значительно меньшее количество людей сможет покупать фьючерсы по их полной стоимости и рынок успокаивается. Чтобы избежать неприятного для всех момента маржин-колла, необходимо не упускать из контроля все открытые позиции и вовремя их закрывать. Если цена потянет ордера, что называется не в “ту” сторону, то можно заблаговременно закрыть часть или все позиции.
Посылая вам маржин колл, брокер требует, чтобы вы увеличили размер счета для продолжения торгов. Само по себе это явление для инвестора негативное, ведь если маржа использована, то сделка явно убыточная, и принимать решение о пополнении счета или закрытии позиции очень не просто. Вам необходимо добавить средств на счет, так как текущая цена актива при продаже уже не сможет покрыть сумму кредита. Кстати, отсюда вытекает еще одна косвенная выгода для инвесторов и трейдеров.
Последний предоставляется для обеспечения открытых с использованием кредитных средств позиций. Когда он составляет 100%, можно говорить о том, что залог относится к объему свободных денег как 1 к 1. Многих интересует вопрос «Margin-call – что это простыми словами».
На этом этапе брокер просто предупреждает инвестора — никаких принудительных действий производиться не будет. Расчет такого уровня позволяет «держать руку на пульсе» и контролировать депозит. С ним легко определить, когда убытки становятся слишком большими. Готовые индикаторы такого типа есть в терминалах MetaTrader 4 и 5. Следует отметить, что это минимальные требования, чтобы вернуть вас в соответствие с минимальной маржей обслуживания.
Инвестор должен соблюдать несколько правил, если хочет избежать маржин-колла. Брокер рассчитывает начальную маржу по каждому виду ценной бумаги. Размер зависит от количества и цены актива, ставки риска.
Увеличить стоимость ликвидного портфеля необходимо до уровня, когда его размер превысит начальную маржу. Проанализируйте, на сколько процентов упали котировки за пару дней. Тогда стоит продать примерно процентов своих позиций, по которым был получен наибольший убыток. Но не стоит продавать сразу все – ваша паника будет лишь способствовать увеличению чьей-то прибыли.
Соотношение для ликвидации позиций между активами трейдера “Equity” и залогом “Margin” в основном находится на уровне 20%. Предположим, что вы никогда не слышали о маржинальной торговле, и проведем краткий экскурс в нее. И опять же — брокерня принесёт на суд ваше согласие, что вы берете на себя все риски, и судья будет смотреть на вас как на халявщика, пожелавшего быстренько снять кассу, но попавшего «в просак».
Но иногда сумма обеспечения может достичь критически низкого значения, и тогда наступает маржин-колл. Что это такое и что делать инвестору при его наступлении — в статье. Это уведомление о том, что свободная маржа достигла критического минимума, и необходимо пополнить счет. Надеюсь, эта статья поможет вам избежать маржин колла и разумно вести торги с плечом. Если материал показался вам полезным и интересным, поделитесь статьей с друзьями в соцсетях. Выгода для брокера очевидна — он хочет обезопасить свои средства.
Несмотря на то, что брокер при таком раскладе будет стараться закрыть все ваши позиции, закрыть их достаточно быстро, чтобы предотвратить большие убытки, может оказаться невозможным. Сумма маржи увеличивается или сокращается по мере роста прибыли или убытков. Трейдер получит доступ к марже только после того, как закроет сделку (например, продаст купленные акции). Также вы можете условно снижать риск Маржин колл, покупая ценные бумаги с обратной корреляцией.
Свободная маржа будет таять, проценты уровня уменьшаться, всё это будет происходить до тех пор, пока не случиться Margin Call и ордер не закроется автоматически. У каждого трейдера, который занимается маржинальной торговлей, есть свой уровень маржи. Он существует для защиты инвесторов от неограниченных убытков по торговым позициям. Начальная маржа рассчитывается брокерами исходя из того, какими активами хочет торговать трейдер. Также учитываются текущая цена актива, количество лотов и ставки риска, рассчитанные, например, клиринговыми центрами Мосбиржи и СПБ биржи, если речь идет о российских брокерах. Это может произойти, например, когда доля собственных средств клиента в сделке падает с 25% до 5% – условия процедуры зависят от конкретного брокера.
Самый надёжный способ сохранить свои позиции при получении маржин-колла — быстро пополнить брокерский счёт на необходимую сумму. Если денег недостаточно, можно самому закрыть часть маржинальных позиций. В этом случае соотношение ликвидного портфеля и маржи улучшится без вмешательства брокера. Если сказать просто — это уведомление о росте рисков до того уровня, когда с этим необходимо срочно что-то делать. Брокер направляет маржин-колл клиенту когда стоимость его ликвидного портфеля падает ниже обеспечения по маржинальной сделке — минимальной маржи. И вскоре начинает принудительно закрывать маржинальные позиции.
Форекс обучение в школе Бориса Купера, переходите по ссылке и узнаете больше — https://boriscooper.org/.